FX kurv alternativer. Find relaterte artikler ved JEL classification. C63 - Matematiske og kvantitative metoder - - Matematiske metoder Programmeringsmodeller Matematisk og simuleringsmodellering - - - Beregningsmetoder. F31 - Internasjonal økonomi - - Internasjonal finans - - - Valutakurs. G12 - Finansiell Økonomi - - Generelle finansmarkeder - - - Eiendomsprising Handelsvolum Obligasjonsrente. G32 - Finansiell økonomi - - Bedriftsfinansiering og styring - - - Finansieringspolitikk Finansiell risiko og risikostyring Kapital og eierstruktur Strukturverdi Goodwill. Ingen referanser oppført på IDEAS Du kan bidra til å legge til dem ved å fylle ut dette skjemaet. Når du ber om en korreksjon, vennligst nevner dette elementet s håndtere RePEc zbw cpqfwp 14 Se generell informasjon om hvordan du retter materiale i RePEc. For tekniske spørsmål angående dette elementet, eller for å rette opp sine forfattere , tittel, abstrakt, bibliografisk eller nedlastingsinformasjon, kontakt ZBW - Tysklands Nationalbibliotek. Hvis du har au thored dette elementet og er ikke registrert hos RePEc, oppfordrer vi deg til å gjøre det her Dette tillater å koble profilen din til dette elementet. Det tillater deg også å godta potensielle sitater til dette elementet som vi er usikre om. Hvis referanser mangler helt, Du kan legge til dem ved hjelp av dette skjemaet. Hvis hele referanselisten er et element som er til stede i RePEc, men systemet ikke lenker til det, kan du hjelpe deg med dette skjemaet. Hvis du vet om manglende elementer som citerer denne, kan du hjelpe Vi lager disse koblingene ved å legge til de relevante referansene på samme måte som ovenfor, for hvert referanseelement. Hvis du er registrert forfatter av dette elementet, kan du også sjekke sidekartfanen i profilen din, da det kan være noen citater som venter for bekreftelse. Vær oppmerksom på at rettelser kan ta et par uker å filtrere gjennom de ulike RePEc-tjenestene. Flere tjenester. Følg serier, tidsskrifter, forfattere mer. Nytt papir ved e-post. Oppgi nye tilføyelser til RePEc. Author-registrering. Offentlige profiler for Econo mics researchers. Various rangeringer av forskning innen økonomi relaterte felt. Hvem var en elev av hvem, ved hjelp av RePEc. RePEc Biblio. Curated artikler papirer om ulike økonomi emner. Last opp papiret ditt for å bli oppført på RePEc og IDEAS. Blog aggregator for økonomi forskning. Saker av plagiering i Economics. Job Market Papers. RePEc Working Paper Series dedikert til jobben markedet. Fantasy League. Pretend du er til roret av en økonomi avdelingen. Tjenester fra StL Fed. Data, forskning, apps mer fra St Louis Fed. Foreign Exchange Option Pricing A Practitioner s Guide. Denne boken dekker valutaalternativer fra finanspraktiserens synspunkt. Den inneholder alt en kvant eller handelsmann som jobber i en bank eller hedgefond, trenger å vite om matematikk i utenlandsk valuta ikke bare den teoretiske matematikken dekket i andre bøker, men også omfattende dekning av implementering, prising og kalibrering. Med innhold utviklet med input fra handelsmenn og med eksempler på deg synger ekte verdensdata, introduserer denne boken mange av de mer etterspurgte produktene fra FX Options Trading Desk, sammen med modellene som fanger risikokarakteristikker som er nødvendige for å pris disse produktene nøyaktig. Denne boken beskriver de numeriske metoder som kreves for kalibrering av disse modeller et område som ofte forsømmes i litteraturen, som likevel er av største betydning i praksis. Grundig behandling er gitt i en samlet tekst til følgende funksjoner. Korrekte markedskonvensjoner for FX-volatilitet overflatekonstruksjon. Tilpasning for oppgjør og forsinket levering av opsjoner. vanillas og barriere alternativer under volatilitet smile. Barrier bøying for å begrense barriere diskontinuitetsrisiko nær utløpet. Industri styrke partielle differensialligninger i en og flere romlige variabler ved hjelp av endelige forskjeller på ikke-uniform grids. Fourier transformere metoder for prising europeiske alternativer ved hjelp av karakteristiske funksjoner. Stochastic og lokal volatil modellmodeller og en blandet stokastisk lokal volatilitetsmodell. Trefaktors langvarig FX-modell. Numerisk kalibreringsteknikk for alle modellene i dette arbeidet. Forbedret tilstandsvariabel tilnærming for prisfastsettelse av sterkt baneavhengige alternativer ved hjelp av enten partielle differensialligninger eller Monte Carlo simulering. Sammenkobling av matematisk streng teori med praksis, er dette den avgjørende veiledningen til valutaalternativer i sammenheng med den virkelige finansielle markedsplassen. Liste over tabeller xv. List of Figures xvii.1 Innledning 1.1 1 En mild introduksjon til valutamarkeder 1.1 2 Sitatstiler 2.1 3 Risikokonsekvenser 5.1 4 Retningslinjer for utligning og levering 5.1 5 Utløps - og leveringsregler 8.1 5 1 Utløps - og leveringsregler dager eller uker 8.1 5 2 Utløps - og leveringsregler måneder eller år 9.1 6 Avskjæringstider 10.2 Matematiske forutsetninger 13.2 1 Black Scholes-modellen 13.2 1 1 Forutsetninger for Black Scholes-modellen 13.2 2 Risiko Neutralitet 13.2 3 Avledning av Black Scholes-ligningen 14.2 4 Integrering av SDE for ST 17.2 5 Black Scholes PDEs uttrykt i logspot 18.2 6 Feynman Kac og risiko-nøytral forventning 18.2 7 Risiko nøytralitet og formodning av drift 20.2 8 Verdivurdering av europeiske opsjoner 23.2 9 Loven om en pris 27,2 10 Black Scholes Term Structure Model 28.2 11 Breeden Litzenberger Analyse 30.2 12 Europeiske Digitaler 31.2 13 Avregningsjusteringer 32.2 14 Forsinkede Leveringsjusteringer 33.2 15 Prissetting ved hjelp av Fourier Metoder 35.2 15 1 Europeisk tilleggsprising med en numerisk integrering 37.2 16 Leptokurtose Mer enn Fetthaler 38.3 Deltas og Market Conventions 41.3 1 Quote Style Conversions 41.3 2 Law of Many Deltas 43.3 3 FX Delta-konvensjoner 47,3 4 Markedsvolatilitet Overflater 49,3 5 For pengene 50,3 6 Market Strangle 53,3 6 1 Eksempel EURUSD 1Y 55,3 7 Smile Strangle og Risk Reversal 55.3 8 Visualisering av Strangles 57.3 9 Smile Interpolation Polynomial i Delta 59.3 10 Smile Interpolation SABR 60.3 11 Avsluttende merknader 62.4 Volatilitet Surface Construction 63.4 1 V ustabilitet Ryggrad Flat Forward Interpolation 65.4 2 Volatilitet Overflate Temporal Interpolation 67.4 3 Volatilitet Overflate Temporal Interpolation Høytider og Helger 70,4 4 Volatilitet Overflate Temporal Interpolation Intradag Effekter 73.5 Lokal Volatilitet og Implisitt Volatilitet 77.5 1 Innledning 77.5 2 Fokker Planck Equation 78.5 3 Dupire s Bygging av Lokal Volatilitet 83,5 4 Implisitt volatilitet og forhold til lokal volatilitet 86,5 5 Lokal volatilitet som betinget forventning 87,5 6 Lokal volatilitet for valutamarkeder 88,5 7 Diffusjon og PDE for lokal volatilitet 89,5 8 CEV-modellen 90,5 8 1 Asymptotisk ekspansjon 91,6 Stokastisk volatilitet 95,6 1 Innledning 95,6 2 Usikker Volatilitet 95,6 3 Stokastiske Volatilitetsmodeller 96,6 4 Ukorrelert Stokastisk Volatilitet 107,6 5 Stokastisk Volatilitet Korrelert med Spot 108,6 6 Fokker Planck PDE-tilnærming 111,6 7 Feynman Kac PDE-tilnærming 113,6 8 Lokal Stokastisk Volatilitet LSV Modeller 117.7 Numeriske Metoder for Prissetting og Kal ibration 129.7 1 Endimensjonal rotning Finne implisitt volatilitetsberegning 129.7 2 Ikke-lineær minste kvadrat Minimering 130,7 3 Monte Carlo Simulering 131,7 4 Konveksjonsdiffusjon PDEs i finansiering 147,7 5 Numeriske metoder for PDEs 153,7 6 Eksplisitt Finite Difference Scheme 155.7 7 Eksplisitt Finite Differanse på Nonuniform Meshes 163.7 8 Implisitt Finite Difference Scheme 165.7 9 Crank Nicolson Scheme 167.7 10 Numeriske Ordninger for Flerdimensjonale PDEer 168.7 11 Praktiske Nonuniform Grid Generation Schemes 173.7 12 Videre Lesing 176.8 Alternativer for binær og Barrier First Generation Exotics 177.8 1 Refleksjon prinsippet 179.8 2 Europeiske barrierer og binærarter 180,8 3 Kontinuerlig overvåket binærfiler og barrierer 183.8 4 Doble barriereprodukter 194.8 5 Følsomhet for lokal og stokastisk volatilitet 195.8 6 Barrierebøyning 197.8 7 Verdiskontroll 202.9 Second Generation Exotics 205.9 1 Valgmuligheter for valgmuligheter 206,9 2 Valgmuligheter for utvalgsopplæring 206,9 3 Fremoverstartalternativer 207,9 4 Alternativer for tilbakemelding 2 09,9 5 Asiatiske alternativer 212,9 6 Målløsningsnotater 214,9 7 Volatilitets - og variasjonsbytter 214.10 Alternativer for flere valutaer 225.10 1 Korrelasjoner, triangulering og fravær av arbitrage 226.10 2 Exchange-alternativer 229.10 3 Quantos 229.10 4 Best-ofs og verste 233.10 5 Handlekurv 239.10 6 Numerisk Metoder 241.10 7 En note om flere grenser i Storbritannia 242.10 8 Quantoing Untradeable Factors 243.10 9 Videre lesing 244.11 Langdate FX 245.11 1 Valutaswapper 245.11 2 Basisrisiko 247.11 3 Forward Measure 249.11 4 LIBOR i forfall 250.11 5 Typiske Langdate FX-produkter 253.11 6 Trefaktormodellen 255.11 7 Rentekalibrering av trefaktormodellen 257.11 8 Spot FX-kalibrering av trefaktormodellen 259.11 9 Konklusjon 264. Ytterligere lesning 271.Dr Iain J Clark London, Storbritannia, er leder for valutakvantitativ analyse hos Dresdner Kleinwort i London, hvor han satte opp og driver teamet som var ansvarlig for å utvikle prisbibliotek for frontkontoret. Tidligere var han direktør for Quantitative Research Group i Lehman Brothers, Fast Income Quantitative Analyst hos BNP Paribas, og har også jobbet i FX Commodities Derivative Research ved JP Morgan. Han har en MSc i matematikk fra University of Edinburgh, og en PhD i Applied Mathematics fra University of Queensland , Australia Dr Clark er en vanlig høyttaler på viktige finanshendelser, og har presentert på London Imperial College, The Bachelier Society Årskonferanse, London Imperial College, World Business Strategies årlige konferanse, Risikoen hendelser, Marcus Evans hendelser og mange flere. Begge begge og Lagre 25.Foreign Exchange Options Pricing A Practitioner s Guide 66 99 83 80.Total Listepris 107 98 135 10 Rabattert Pris 80 98 101 32 Lagre 27 00 33 78. Kan ikke kombineres med andre tilbud Lær mer. FX Produkter Home. Trade med CME Group og få tilgang til verdens største regulerte FX-markedsplass, definert av deg, levert av oss i oppført og ryddet OTC. Gjør din FX-risiko med CME Group uansett størrelse du vil i hvilken valuta du trenger, og i hvilken jurisdiksjon du velger. Vår elektroniske markedsplass er ordnet, lik, gjennomsiktig og anonym. Det er det du ba om. Alle markedsdata som finnes på CME-gruppens nettside, bør kun betraktes som en referanse og bør ikke brukes som validering mot, eller som et komplement til, real-time markedsdata feeds. FX Månedlig gjennomgang Les en månedlig global handel sammendrag av CME Group s FX Futures og alternativer inkludert høydepunkter, trender og ressurser. Tick Size Changes Now Tilgjengelig i Half-Ticks Oppdag mer granulær prising med våre halvt kryssende kanadiske dollar futures kontrakter. Ny EFP Regler Se et FIA-webinar om de siste endringene i EFP rules. FX Research and Reports. Februar Valg Review.
No comments:
Post a Comment